Прогноз цены на платину: сможет ли металл достичь новых максимумов

Последнее обновление —

Растущие ожидания по части возобновления экономического роста, государственных расходов на инфраструктуру и усилий по сокращению выбросов углекислого газа во всём мире привели к росту цен на промышленные и драгоценные металлы в 2021 году.

В феврале этого года спотовая цена на платину достигла шестилетнего максимума выше 1300$ за унцию, да и сейчас металл продолжает торговаться выше уровня 1200$. По состоянию на 13 мая её годовой прирост составил 12,7%, опередив показатели золота, которое за тот же период подешевело на 3,75%.

Рассматриваете возможность инвестирования в платину? В этой статье мы рассмотрим основные движущие силы рынка драгоценных металлов, а также прогноз роста платины от аналитиков.

На рынке платины сохраняется дефицит предложения

Платина используется в катализаторах дизельных двигателей автомобилей для снижения выбросов углекислого газа. Ожидается, что в ближайшие годы спрос на неё будет расти, поскольку правительства во многих странах мира устанавливают более строгие ограничения на выбросы, чтобы сдержать изменение климата.

Данный металл добывается в основном в Южной Африке и России, а также в Зимбабве, Канаде и США. В начале пандемии COVID-19 в прошлом году производство было остановлено, что привело к сокращению предложения на фоне роста спроса со стороны производителей.

По данным Markit Economics, в начале второго квартала восстановление мирового производства ускорилось. Данные индекса менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности (PMI) за месяц показали, что производство росло самыми быстрыми темпами за последние десять с лишним лет, а приток новых заказов продемонстрировал самое сильное увеличение за почти 11 лет.

Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности от JPMorgan в апреле вырос до 55,8, что является самым высоким значением с апреля 2010 года. Число выше 50 указывает на рост активности.

Автомобильная промышленность быстро восстановилась после спада, вызванного эпидемией COVID-19, при этом в 2020 году на рынке платины наблюдался самый большой дефицит предложения в истории – 932 000 унций, по данным Всемирного совета по инвестициям в платину (World Platinum Investment Council).

Хотя общий спрос со стороны автомобильного, промышленного и ювелирного секторов вместе взятых в прошлом году снизился на 569 000 унций (на 7% меньше, чем в 2019 году), произошло также падение добычи на 20% и переработки на 10%, в результате чего общее предложение снизилось на 1,4 млн унций или на 17%.

Совет прогнозирует, что при активном распространении программ вакцинации от COVID-19, которые позволят экономике вернуться к норме, спрос на платину в 2021 году увеличится примерно на 254 000 унций или на 3% до 7,99 млн унций, при этом предложение вырастет примерно на 17% или на 1,1 млн до 7,9 млн.

В результате получится дефицит в размере около 60 000 унций, и это будет третий год подряд с дефицитом металла на рынке.

На ювелирном рынке в материковом Китае, (крупнейшем в мире), рост повторных продаж платиновых ювелирных изделий в одном и том же магазине в первом квартале 2021 года вырос на 79,6% в годовом исчислении, а также на 62,8% в годовом исчислении в Гонконге и Макао.

Поскольку цена на платину постепенно увеличивается, продажи могут ещё больше вырасти, если потребители будут рассматривать ювелирные изделия как хороший вариант инвестиций, отмечают аналитики Heraeus.

На будущее также ведутся исследования по использованию платины в литий-воздушных и литий-серных аккумуляторах для электромобилей с целью улучшения их характеристик.

Цена на платину поднялась до шестилетнего максимума

15 февраля спотовая цена на платину впервые с сентября 2014 года поднялась выше 1300$ за унцию в ответ на сохраняющийся дефицит предложения и оптимизм по поводу роста спроса.

В 2020 году цена на платину выросла на 13% и завершила год на отметке 1 072,12$ за унцию. К 11 января она опустилась до 1 035,56$ за унцию, а затем поднялась до февральского максимума. После этого она отступила, но 4 марта сформировала минимум, который был выше предыдущего, на отметке 1 129,55$ за унцию.

С тех пор цена постепенно поднималась, и в мае она находилась в диапазоне от 1200 до 1255$ за унцию.

По данным аналитиков французского банка Societe Generale, потоки денежных средств от «быков» на спотовом рынке в торговле платиной и палладием в начале мая были самыми высокими с июля 2020 года.

Как же выглядит прогноз цен на платину на оставшуюся часть 2021 года и на следующий год?

Прогноз от аналитиков: сможет ли цена платины достичь новых максимумов

Продолжится ли восходящий тренд на рынке платины в этом году с учётом ожидаемого дефицита предложения?

Аналитики голландского банка ABN AMRO оптимистично оценивают перспективы цен на платину, отмечая в недавнем анализе, что способствовать дальнейшему росту спроса будет не только использование в катализаторах дизельных двигателей для снижения выбросов, но и распространение автомобилей на топливных элементах.

Согласно их прогнозу, цена платины к концу 2021 года вернётся к отметке 1300$ за унцию, а затем будет расти в течение 2022 года и достигнет 1400$ за унцию к декабрю. Аналитики австралийского банка ANZ более осторожны: они ожидают, что цена снова поднимется выше 1300$ за унцию к 2022 году, но прогнозируют, что к концу июня 2022 года она снова опустится до 1250$ за унцию.

Прогноз цен на платину на 2021-2022 годы

Июнь 2021 годаСентябрь 2021 годаДекабрь 2021 годаМарт 2022 годаИюнь 2022 годаСентябрь 2022 годаДекабрь 2022 года20212022
ABN AMRO125012751300132513501375140012251350
ANZ1200125013001320125012121245

Источники: ABN AMRO, ANZ.

Аналитики из агентства Heraeus считают, что дальнейшее ужесточение стандартов на выбросы углекислого газа приведёт к росту потребления платины в Европе. Европейская комиссия планирует ввести новый уровень стандартов по выбросам для большегрузных автомобилей, и ожидается, что предложение будет представлено в ноябре 2021 года.

Аналитики заявляют:

«Это потребует дополнительной очистки для соответствия требованиям, что приведёт к росту затрат и, скорее всего, увеличению количества МПГ [металлов платиновой группы]… Для необходимой дополнительной очистки может использоваться второй катализатор окисления дизеля или пассивный катализатор адсорбции NOx, установленный в непосредственной близости от двигателя, и для любого из этих типов потребуется больше платины наряду с некоторым количеством палладия«.

«Хотя это должно положительно сказаться на спросе на МПГ, повышение стоимости дизельных автомобилей облегчит ценовую конкуренцию альтернативным силовым агрегатам«.

Однако в краткосрочной перспективе существует вероятность ослабления цены на платину перед её взлётом:

«Возможно дальнейшее движение цены платины в сторону снижения, так как она имеет тенденцию к снижению во второй половине года«.

Аналогичным образом, аналитики TD Securities заявляют, что «алгоритмические последователи тренда будут ликвидировать позиции по серебру и платине, так как ухудшение настроений в отношении риска ослабляет сигналы индикатора моментума«.

Долгосрочный прогноз на платину в 2021 году и далее до 2030 года: как будет развиваться тренд

Долгосрочные прогнозы указывают на вероятность продолжения тенденции роста цен на платину.

Согласно прогнозам алгоритмического сервиса Wallet Investor, цена на платину снизится с 1 235$ за унцию в начале июня до максимальной цены в 1 215,83$ за унцию к концу 2021 года.

Однако сервис также ожидает, что цена восстановится в 2022 году, достигнув отметки 1 318,32$ за унцию в сентябре 2022 года, потом снизится до 1 275,70$ к декабрю 2022 года, но поднимется до 1 406,84$ за унцию в мае 2023 года.

Читайте также Перспективы палладия на 2021 год: предложение ограничивает благоприятные факторы для роста стоимости

На более долгий срок Wallet Investor прогнозирует, что максимальная цена металла достигнет уровня 1 455,77$ за унцию к декабрю 2024 года, 1 535,46$ за унцию к декабрю 2025 года и 1 643,64$ к маю 2026 года.

Прогноз по платине от Gov Capital подразумевает цену в размере 1250,63$ за унцию в конце 2021 года, 1708,58$ за унцию в конце 2022 года и 3391,28$ за унцию в конце 2025 года.

Долгосрочные прогнозы от Coin Price Forecast достаточно оптимистичные. По оценкам этого веб-сайта, цена достигнет 1407$ за унцию к концу 2021 года, 1785$ к концу 2022 года, 2782$ к концу 2025 года и в среднем 3883$ за унцию в декабре 2030 года.

Прогноз платины на 2021-2030 годы

ГодСередина годаКонец года
20211278$1407$
20221457$1785$
20231956$2150$
20242276$2436$
20252680$2782$
20262783$2992$
20273183$3246$
20283441$3443$
20293516$3604$
20303775$3883$

Источник: Coin Price Forecast.

Читайте также Прогноз цены платины на 2021 год: ожидается, что показатели будут сильными

Вопросы и ответы

Можно ли назвать платину лучшей инвестицией, чем золото или серебро

Ожидания роста инфляции в 2021 году, вероятно, поддержат инвестиционный интерес к драгоценным металлам в качестве средства хеджирования, в том числе к платине. До сих пор в 2021 году платина росла быстрее золота, и прогнозы показывают, что эта тенденция может сохраниться.

Будет ли цена платины расти

Такие инвестиционные банки, как ABN AMRO и ANZ, ожидают роста цены платины в 2022 году на фоне повышения спроса со стороны автомобильной промышленности и сохраняющегося дефицита предложения.

Сколько будет стоить платина через 10 лет

По самым «бычьим» прогнозам, к концу 2031 года цена платины может подняться выше уровня 4 000$ за унцию. Всё будет зависеть от того, произойдёт ли широкомасштабный переход на автомобили на топливных элементах, поскольку планы по постепенному отказу от ископаемых видов топлива могут привести к снижению спроса на катализаторы для дизельных двигателей.

Можно ли считать платину хорошей инвестицией в 2021 году

Стоит ли вам инвестировать в платину или другой драгоценный или промышленный металл, зависит от состава вашего инвестиционного портфеля и вашей устойчивости к риску. Перед инвестированием следует тщательно изучить рынок платины и торговать только на те деньги, которые вам не страшно потерять.


Ещё нет комментариев


Читайте дальше:

Alpari Finance

Прогноз цены на платину: сможет ли металл достичь новых максимумов

Последнее обновление —

Растущие ожидания по части возобновления экономического роста, государственных расходов на инфраструктуру и усилий по сокращению выбросов углекислого газа во всём мире привели к росту цен на промышленные и драгоценные металлы в 2021 году.

В феврале этого года спотовая цена на платину достигла шестилетнего максимума выше 1300$ за унцию, да и сейчас металл продолжает торговаться выше уровня 1200$. По состоянию на 13 мая её годовой прирост составил 12,7%, опередив показатели золота, которое за тот же период подешевело на 3,75%.

Рассматриваете возможность инвестирования в платину? В этой статье мы рассмотрим основные движущие силы рынка драгоценных металлов, а также прогноз роста платины от аналитиков.

На рынке платины сохраняется дефицит предложения

Платина используется в катализаторах дизельных двигателей автомобилей для снижения выбросов углекислого газа. Ожидается, что в ближайшие годы спрос на неё будет расти, поскольку правительства во многих странах мира устанавливают более строгие ограничения на выбросы, чтобы сдержать изменение климата.

Данный металл добывается в основном в Южной Африке и России, а также в Зимбабве, Канаде и США. В начале пандемии COVID-19 в прошлом году производство было остановлено, что привело к сокращению предложения на фоне роста спроса со стороны производителей.

По данным Markit Economics, в начале второго квартала восстановление мирового производства ускорилось. Данные индекса менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности (PMI) за месяц показали, что производство росло самыми быстрыми темпами за последние десять с лишним лет, а приток новых заказов продемонстрировал самое сильное увеличение за почти 11 лет.

Индекс деловой активности в обрабатывающей промышленности от JPMorgan в апреле вырос до 55,8, что является самым высоким значением с апреля 2010 года. Число выше 50 указывает на рост активности.

Автомобильная промышленность быстро восстановилась после спада, вызванного эпидемией COVID-19, при этом в 2020 году на рынке платины наблюдался самый большой дефицит предложения в истории – 932 000 унций, по данным Всемирного совета по инвестициям в платину (World Platinum Investment Council).

Хотя общий спрос со стороны автомобильного, промышленного и ювелирного секторов вместе взятых в прошлом году снизился на 569 000 унций (на 7% меньше, чем в 2019 году), произошло также падение добычи на 20% и переработки на 10%, в результате чего общее предложение снизилось на 1,4 млн унций или на 17%.

Совет прогнозирует, что при активном распространении программ вакцинации от COVID-19, которые позволят экономике вернуться к норме, спрос на платину в 2021 году увеличится примерно на 254 000 унций или на 3% до 7,99 млн унций, при этом предложение вырастет примерно на 17% или на 1,1 млн до 7,9 млн.

В результате получится дефицит в размере около 60 000 унций, и это будет третий год подряд с дефицитом металла на рынке.

На ювелирном рынке в материковом Китае, (крупнейшем в мире), рост повторных продаж платиновых ювелирных изделий в одном и том же магазине в первом квартале 2021 года вырос на 79,6% в годовом исчислении, а также на 62,8% в годовом исчислении в Гонконге и Макао.

Поскольку цена на платину постепенно увеличивается, продажи могут ещё больше вырасти, если потребители будут рассматривать ювелирные изделия как хороший вариант инвестиций, отмечают аналитики Heraeus.

На будущее также ведутся исследования по использованию платины в литий-воздушных и литий-серных аккумуляторах для электромобилей с целью улучшения их характеристик.

Цена на платину поднялась до шестилетнего максимума

15 февраля спотовая цена на платину впервые с сентября 2014 года поднялась выше 1300$ за унцию в ответ на сохраняющийся дефицит предложения и оптимизм по поводу роста спроса.

В 2020 году цена на платину выросла на 13% и завершила год на отметке 1 072,12$ за унцию. К 11 января она опустилась до 1 035,56$ за унцию, а затем поднялась до февральского максимума. После этого она отступила, но 4 марта сформировала минимум, который был выше предыдущего, на отметке 1 129,55$ за унцию.

С тех пор цена постепенно поднималась, и в мае она находилась в диапазоне от 1200 до 1255$ за унцию.

По данным аналитиков французского банка Societe Generale, потоки денежных средств от «быков» на спотовом рынке в торговле платиной и палладием в начале мая были самыми высокими с июля 2020 года.

Как же выглядит прогноз цен на платину на оставшуюся часть 2021 года и на следующий год?

Прогноз от аналитиков: сможет ли цена платины достичь новых максимумов

Продолжится ли восходящий тренд на рынке платины в этом году с учётом ожидаемого дефицита предложения?

Аналитики голландского банка ABN AMRO оптимистично оценивают перспективы цен на платину, отмечая в недавнем анализе, что способствовать дальнейшему росту спроса будет не только использование в катализаторах дизельных двигателей для снижения выбросов, но и распространение автомобилей на топливных элементах.

Согласно их прогнозу, цена платины к концу 2021 года вернётся к отметке 1300$ за унцию, а затем будет расти в течение 2022 года и достигнет 1400$ за унцию к декабрю. Аналитики австралийского банка ANZ более осторожны: они ожидают, что цена снова поднимется выше 1300$ за унцию к 2022 году, но прогнозируют, что к концу июня 2022 года она снова опустится до 1250$ за унцию.

Прогноз цен на платину на 2021-2022 годы

Июнь 2021 годаСентябрь 2021 годаДекабрь 2021 годаМарт 2022 годаИюнь 2022 годаСентябрь 2022 годаДекабрь 2022 года20212022
ABN AMRO125012751300132513501375140012251350
ANZ1200125013001320125012121245

Источники: ABN AMRO, ANZ.

Аналитики из агентства Heraeus считают, что дальнейшее ужесточение стандартов на выбросы углекислого газа приведёт к росту потребления платины в Европе. Европейская комиссия планирует ввести новый уровень стандартов по выбросам для большегрузных автомобилей, и ожидается, что предложение будет представлено в ноябре 2021 года.

Аналитики заявляют:

«Это потребует дополнительной очистки для соответствия требованиям, что приведёт к росту затрат и, скорее всего, увеличению количества МПГ [металлов платиновой группы]… Для необходимой дополнительной очистки может использоваться второй катализатор окисления дизеля или пассивный катализатор адсорбции NOx, установленный в непосредственной близости от двигателя, и для любого из этих типов потребуется больше платины наряду с некоторым количеством палладия«.

«Хотя это должно положительно сказаться на спросе на МПГ, повышение стоимости дизельных автомобилей облегчит ценовую конкуренцию альтернативным силовым агрегатам«.

Однако в краткосрочной перспективе существует вероятность ослабления цены на платину перед её взлётом:

«Возможно дальнейшее движение цены платины в сторону снижения, так как она имеет тенденцию к снижению во второй половине года«.

Аналогичным образом, аналитики TD Securities заявляют, что «алгоритмические последователи тренда будут ликвидировать позиции по серебру и платине, так как ухудшение настроений в отношении риска ослабляет сигналы индикатора моментума«.

Долгосрочный прогноз на платину в 2021 году и далее до 2030 года: как будет развиваться тренд

Долгосрочные прогнозы указывают на вероятность продолжения тенденции роста цен на платину.

Согласно прогнозам алгоритмического сервиса Wallet Investor, цена на платину снизится с 1 235$ за унцию в начале июня до максимальной цены в 1 215,83$ за унцию к концу 2021 года.

Однако сервис также ожидает, что цена восстановится в 2022 году, достигнув отметки 1 318,32$ за унцию в сентябре 2022 года, потом снизится до 1 275,70$ к декабрю 2022 года, но поднимется до 1 406,84$ за унцию в мае 2023 года.

Читайте также Перспективы палладия на 2021 год: предложение ограничивает благоприятные факторы для роста стоимости

На более долгий срок Wallet Investor прогнозирует, что максимальная цена металла достигнет уровня 1 455,77$ за унцию к декабрю 2024 года, 1 535,46$ за унцию к декабрю 2025 года и 1 643,64$ к маю 2026 года.

Прогноз по платине от Gov Capital подразумевает цену в размере 1250,63$ за унцию в конце 2021 года, 1708,58$ за унцию в конце 2022 года и 3391,28$ за унцию в конце 2025 года.

Долгосрочные прогнозы от Coin Price Forecast достаточно оптимистичные. По оценкам этого веб-сайта, цена достигнет 1407$ за унцию к концу 2021 года, 1785$ к концу 2022 года, 2782$ к концу 2025 года и в среднем 3883$ за унцию в декабре 2030 года.

Прогноз платины на 2021-2030 годы

ГодСередина годаКонец года
20211278$1407$
20221457$1785$
20231956$2150$
20242276$2436$
20252680$2782$
20262783$2992$
20273183$3246$
20283441$3443$
20293516$3604$
20303775$3883$

Источник: Coin Price Forecast.

Читайте также Прогноз цены платины на 2021 год: ожидается, что показатели будут сильными

Вопросы и ответы

Можно ли назвать платину лучшей инвестицией, чем золото или серебро

Ожидания роста инфляции в 2021 году, вероятно, поддержат инвестиционный интерес к драгоценным металлам в качестве средства хеджирования, в том числе к платине. До сих пор в 2021 году платина росла быстрее золота, и прогнозы показывают, что эта тенденция может сохраниться.

Будет ли цена платины расти

Такие инвестиционные банки, как ABN AMRO и ANZ, ожидают роста цены платины в 2022 году на фоне повышения спроса со стороны автомобильной промышленности и сохраняющегося дефицита предложения.

Сколько будет стоить платина через 10 лет

По самым «бычьим» прогнозам, к концу 2031 года цена платины может подняться выше уровня 4 000$ за унцию. Всё будет зависеть от того, произойдёт ли широкомасштабный переход на автомобили на топливных элементах, поскольку планы по постепенному отказу от ископаемых видов топлива могут привести к снижению спроса на катализаторы для дизельных двигателей.

Можно ли считать платину хорошей инвестицией в 2021 году

Стоит ли вам инвестировать в платину или другой драгоценный или промышленный металл, зависит от состава вашего инвестиционного портфеля и вашей устойчивости к риску. Перед инвестированием следует тщательно изучить рынок платины и торговать только на те деньги, которые вам не страшно потерять.


Ещё нет комментариев


Читайте дальше:

Alpari Finance