Как начать инвестировать в предстоящие IPO в 2022 году

Последнее обновление —
Андрей Бондаренко - редактор статьи
Николай Заваров - автор статьи
Николай Заваров, Андрей Бондаренко
Автор, Редактор

Начинающие компании, которые начинают торговаться на фондовой бирже после первичного размещения акций (IPO), могут стать выгодными инвестициями. Если вы станете ранним инвестором в эти новые бизнес-предприятия, вы сможете получить прибыль за короткое время.

Давайте вместе разберемся, как инвестировать в предстоящие IPO.

Что значит предстоящее IPO?

IPO – это тот случай, когда частный бизнес впервые предлагает долю своей компании публичным инвесторам. В это время компания выступает андеррайтером со стороны инвестиционного банка или брокера, который покупает ограниченное количество акций по установленной цене. Затем эти акции распространяются на финансовом рынке через крупные фондовые биржи, чтобы инвесторы могли покупать и продавать акции компании.

Почему компания выходит на биржу?

Выход компании на биржу – это важное стратегическое решение.

Причин для выхода компании на биржу может быть много:

  • для привлечения капитала;
  • компенсация сотрудникам за счет акций и опционов публичной компании;
  • для создания бренда и охвата более широкой аудитории;
  • приобретение других компаний с долей в капитале.

В некоторых случаях после выхода на биржу компания может быть выкуплена частным инвестором, чтобы спасти ее от крупных убытков. Майкл Делл и Silver Lake выкупили компанию Dell за 24,9 миллиарда долларов после того, как технологическая компания потерпела неудачу на рынке.

Как отслеживать IPO

Вы можете отслеживать IPO несколькими способами:

  • NASDAQ. Это крупная фондовая биржа, где представлены тысячи акций для публичной торговли. Его Календарь IPO отслеживает ежедневное движение цен и объем торговли акциями компаний.
  • NYSE. Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE) имеет специальный раздел для отслеживания активности IPO, который называется IPO Center. В нем содержится важнейшая финансовая информация о предстоящих IPO акций, такая как эмитент, размещенные акции и диапазон цен размещения.
  • Yahoo! Finance. На сайте Yahoo! Finance вы можете проверить последнюю информацию об IPO. Там есть раздел IPO, в котором содержится подробная информация о предстоящем IPO: биржа, данные о выпуске, ценовой диапазон, цена акций и объем торговли акциями.

Как инвестировать в предстоящее IPO

Здесь представлено руководство по инвестированию в IPO на главных американских фондовых биржах.

Шаг 1: Выберите брокера

С помощью онлайн-брокеров вы можете торговать акциями, биржевыми фондами, взаимными инвестиционными фондами и иностранными валютами. Эти платформы просты в использовании и позволяют вам управлять своим портфелем на ходу.

Ознакомьтесь с этими лучшими онлайн-брокерами, чтобы начать работу.

БрокерКак участвовать в IPOКомиссии за участие в IPOМинимальный размер счёта для участия в IPOВыбор платформы
Тинькофф Инвестицииподключить инвестиции Премиум и подтвердить статус квалифицированного инвестора2%НетПерейти на Тинькофф Инвестиции

Читать обзор Тинькофф Инвестиции

Freedom FinanceКак участвовать в IPO через Freedom Financeот 3% до 5%2000$Перейти на Freedom Finance
ФинамУчастие в IPO доступно в личном кабинете5%1000$Перейти на Финам

Читать обзор Финам

Шаг 2: Определите, сколько акций вы хотите приобрести

В зависимости от ваших финансовых целей и денег, которые вы хотите инвестировать, вы можете выбрать количество акций для покупки. Самый простой способ определить это – разделить ваш инвестиционный бюджет на цену акции.

Например, если у вас есть $1000 для инвестиций, а цена IPO составляет $10, вы можете купить до 100 акций. После этого заполните следующие критерии:

  • Тип ордера. Исходя из вашей торговой стратегии, вы можете выбрать тип ордера, который вы хотите исполнить.
  • Заявка. Биржевая заявка – это цена, по которой вы хотите купить акции. Если у вас ограниченное количество денег для инвестирования, вы можете рассмотреть возможность инвестирования в акции стоимостью менее 20 долларов, такие как iHeartMedia (NASDAQ: IHRT). Допустим, котировка акций IHRT составляет $7. Вы можете установить цену предложения в $6, и как только цена акций упадет до этой цены, лимитный ордер будет выполнен.
  • Ask. Это цена, по которой вы хотите продать принадлежащие вам акции. Ford (NYSE: F) – одна из лучших акций стоимостью менее $20 для инвестирования. В этом случае вы можете установить цену спроса для Ford на уровне $25. Ордер будет выполнен, когда цена акций поднимется до этого значения.
  • Спред. Спред – это разница между ценой спроса и ценой предложения акции. Если цена спроса на Intel (NASDAQ: INTC) составляет $58,5, а цена предложения – $59,5, то спред равен $1. Акции стоимостью менее $5, как правило, имеют более низкие спреды.
  • Лимитный ордер. Данный ордер позволяет вам торговать акциями по определенной цене. Вы можете установить лимит на покупку только по более низкой цене, чем котировка акции. Аналогично, лимит на продажу можно установить только по более высокой цене, чем котировка акций. Если брокер не сможет найти покупателя или продавца, соответствующего вашей лимитной цене, ваш ордер не будет исполнен.
  • Рыночный ордер. Позволяет вам купить или продать акции по цене котировки акций. Хотя вы не можете контролировать цену, по которой вы торгуете, рыночный ордер имеет 100% вероятность исполнения.
  • Стоп-лосс ордер. Ордер стоп-лосс позволяет вам ограничить убытки от ваших сделок. Вы должны установить значение стопа, которое находится ниже цены акции. Как только котировка акции достигнет значения стопа, он автоматически превратится в рыночный ордер на продажу.
  • Стоп-лимитный ордер. Для стоп-лимитного ордера необходимо задать 2 значения. Если вы установите стоп-значение $58 и лимитное значение $56, ордер будет продан только при цене $56 или выше.

Шаг 3: Войдите в сделку

После того как вы определились с количеством акций, которыми хотите торговать, и типом ордера, вы можете задать ордер.

Преимущества участия в предстоящих IPO

Рассмотрим некоторые преимущества инвестирования в предстоящие IPO

  • IPO могут экспоненциально расти в цене. IPO представляют собой захватывающую возможность для ранних инвесторов. Если бы вы вложили $1000 в Alphabet (NASDAQ: GOOG) во время IPO Google по цене $85 в 2004 году, то сегодня ваши акции стоили бы $1478000. Компания Tesla (NASDAQ: TSLA) вышла на IPO в 2010 году с ценой $17. Если бы вы вложили в Tesla $1000, то сегодня ваши акции стоили бы $1210000.
  • IPO может помочь компаниям приобрести или слиться с другими предприятиями. Инвесторы проявляют активный интерес к IPO, чтобы поддержать слияния и поглощения. Частные компании, нуждающиеся в денежных средствах, выходят на IPO в попытке привлечь капитал для дальнейших приобретений и расширения бизнеса. Инвестиции, полученные на ранних этапах IPO, могут стимулировать компанию к покупке других предприятий и предложить крупный пакет акций для снижения стоимости приобретения. Такие приобретения могут повысить стоимость акций и увеличить вашу прибыль в долгосрочной перспективе.

Недостатки участия в предстоящих IPO

Ознакомьтесь с некоторыми недостатками инвестирования в предстоящие IPO

  • IPO не имеют достаточной финансовой информации. Поскольку IPO только что появились на фондовой бирже, у них практически нет финансовых данных. Существуют десятки финансовых сайтов, на которых вы можете найти исторические данные по акциям. Вы можете легко получить доступ к данным о результатах деятельности и движении цен котирующихся на бирже акций через эти платформы. IPO, с другой стороны, имеют только проспект эмиссии, который дает вам ограниченную информацию о рисках и возможностях, связанных с инвестициями.
  • Существует неопределенность в отношении результатов IPO. В целом, инвестиции в IPO считаются рискованными. Трудно предсказать рыночные колебания IPO. Некоторые IPO могут вырасти на 50% в течение нескольких минут после выхода на биржу, а некоторые IPO могут и провалиться. Компания Facebook (NASDAQ: FB) вышла на IPO в 2012 году по цене $38 за акцию. Через 6 месяцев после выхода на биржу акции социальной сети упали до $20. Компания Coca-Cola (NYSE: KO) вышла на биржу в 1919 году по цене $40 за акцию. К концу первого года своего существования акции напитка резко упали и торговались по цене $19 за акцию.

Стоит ли инвестировать в IPO компаний 2022 года

Во многих случаях стоит подождать, пока акции не начнут торговаться – другими словами, пусть пыль осядет.

Дни, недели и месяцы после IPO, как правило, показывают, насколько хорошо оценена компания и какие перспективы роста могут быть впереди.

Если вы хотите купить IPO, используйте обычную логику торговли.

Инвесторы могут просто подождать день или несколько дней после IPO, а затем определить потенциальные точки входа и выхода на основе своих наблюдений и знаний технического анализа, а также своей толерантности к риску.

Связанные с IPO слова, которые вы должны знать

  • Процесс создания реестра (Book building process): систематический процесс определения спроса на акции у инвесторов в ходе IPO компании.
  • Последующее публичное предложение (Follow On Public Offer, FPO): выпуск новых акций публичной компанией, уже и так котирующейся на фондовой бирже.
  • Ускоренный выпуск (Fast track issue): более быстрый и экономически эффективный метод привлечения капитала компаниями.
  • Преференциальный выпуск (Preferential issue): закрытое размещение ценных бумаг компанией.
  • Прямое публичное предложение (Direct public offering, DPO): компании могут избежать затрат на финансирование андеррайтера, проведя DPO вместо IPO, так как в этом случае акции компании продаются непосредственно инвесторам без участия андеррайтера.

Пара мыслей напоследок

Одним из наиболее важных аспектов при инвестировании в размещение IPO является цена открытия, по которой акции начинают свою жизнь на бирже в первый день торгов.

Точное ценообразование IPO является проблемой даже для инвестиционных банков, которые занимаются этим в течение многих лет.

Естественно, что компания, проводящая IPO, хочет получить более высокую цену, а инвесторам выгоднее цена пониже.

Найти золотую середину – главная задача банка. Иногда он попадают в цель, а иногда промахиваются, и очень сильно.

В конечном счете, не во всех IPO финансы компаний сразу взлетают как у Twitter, LinkedIn и Google, поэтому вам нужно самостоятельно провести тщательные исследования, чтобы определить, какое IPO будет успешным.

0 комментариев

Читайте дальше: